Во вторник Gallery Group объявила, что готовится выпустить еврооблигации на $150 млн. Это рекордный размер заемных средств, которые когда-либо привлекались участниками рынка наружной рекламы.

Как пишет «Коммерасантъ», выпуск еврооблигаций пройдет на неблагоприятном фоне: Правительство Москвы пока не продлило с Gallery и другими операторами договоры аренды рекламных конструкций. Действие большинства из них истекает через несколько месяцев.

Тем не менее, инвестиционные аналитики считают, что ценные бумаги Gallery заинтересуют инвесторов.

Заявку на выпуск еврооблигаций в форме приоритетных долговых векселей компания Gallery Capital SA сделала на Люксембургской фондовой бирже, говорится в сообщении агентства Bloomberg во вторник. По данным Bloomberg, примерная сумма предложения составляет $150 млн. Организатором размещения станет City Group. Еврооблигации будут гарантироваться компаниями, входящими в Gallery Group.

Gallery Group – второй по величине после News Outdoor-Russia оператор российского рынка наружной рекламы. Компания занимает менее 5 % этого рынка в России; ей принадлежит около 4,5 тыс. рекламных поверхностей разных форматов в 27 регионах страны, включая Москву. По оценке компании "ЭСПАР-Аналитик", оборот Gallery в 2005 году составил $40 млн. Контролирующими акционерами Gallery являются инвестиционный фонд Baring Vostok Capital Partners и Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР). Остальные акции принадлежат основателям компании, которые сегодня работают в ней топ-менеджерами.

Размер заемных средств, которые Gallery Group рассчитывает привлечь с помощью еврооблигаций, – рекордная для российского рынка "наружки" сумма. До сих пор крупнейшим займом был кредит, который в начале прошлого года получила в ЕБРР компания News Outdoor, – $130 млн. Для сравнения: оборот московского рынка "наружки", по данным агентства "ЭСПАР-Аналитик", составил в 2005 году $475 млн, а вся российская индустрия наружной рекламы собрала $910 млн.

Привлеченные с помощью еврооблигаций средства будут частично направлены Gallery Group на погашение ранее взятых кредитов, а также на приобретение операторов рынка наружной рекламы.

http://www.dp.ru/msk/lenta/2006/05/03/94968/